很多朋友在查看南方基金QDII这类投资海外市场的基金时，会看到两个净值：“单位净值”和“累计净值”。简单来说，单位净值就是基金“现在”每份的价格，你买卖基金时就看它；而累计净值则是基金“从成立到现在”总共赚了多少钱的一个记录，它把历史上所有的分红都加回去了，能更真实地反映基金的长期赚钱能力。

单位净值：你买卖基金时的“实时标价”

你可以把单位净值想象成商品的“今日售价”。它的计算很简单，就是用基金的总资产减去负债，再除以总共的基金份额数。这个数字每天都在变，跟着基金投资的那些海外股票、债券等资产的价格一起波动。

当你申购或者赎回南方基金的QDII产品时，交易的价格依据就是当天收盘后的单位净值。所以，单位净值直接决定了你买入的成本和卖出时能拿到多少钱。有一点要注意，如果基金分红了，单位净值会相应减少，就像把商品的一部分利润返还给你后，商品本身的价格标签就会调低一样。

累计净值：基金一生的“成绩单”

累计净值就有点像基金的“终身成就奖”。它是在单位净值的基础上，把这只基金从出生（成立）那天起，所有发出去的分红（无论现金分红还是红利再投资折算的份额）全都加回去。这样做的目的是什么呢？就是为了还原基金最真实的长期业绩。

南方基金qdii净值最新累计净值什么意思

我们来看一个例子。假设一只南方基金QDII，现在的单位净值是1.8元。但它历史上特别大方，累计给每份基金分红过0.5元。那么它的累计净值就是 1.8 + 0.5 = 2.3元。这个2.3元才代表了它自成立以来为每一份资产创造的总价值。

所以，累计净值最大的用处，就是帮我们评估基金的长期表现和基金经理的管理水平。它不受中间分红、拆分这些操作的影响，能一直累加下去。我们在比较几只同类型的QDII基金时，如果一只基金的累计净值长期增长更稳、更高，通常说明它在过去的岁月里为持有人赚取了更多的回报。

我们该看哪个？这取决于你的目的

这两个净值各有各的用处，关键看你想了解什么。

如果你正在考虑买入或卖出，那你最需要关注的就是单位净值。它告诉你当下的交易价格是多少，让你心里有本账。

如果你想挑选一只长期表现好的基金，比如打算定投南方基金的某只QDII产品好几年，那累计净值就特别有参考价值。它能帮你避开“净值恐高症”——有些基金因为业绩好、分红多，单位净值可能看起来不高，但累计净值却很高，这说明它历史收益其实很不错。光看单位净值低就去买，可能会错过真正的好基金。

单位净值和累计净值就像基金的两个不同维度的“体检报告”。一个反映即时健康状况，一个记录历史成长轨迹。对于投资南方基金QDII这类产品，理解它们能让你在做出投资决定时更踏实。市场总是在变化，但看懂这些基本指标，能帮我们在投资海外市场的路上走得更稳当一些。